人民币支付结算在一带一路国家中存在的问题及对策

　　摘要：一带一路战略能够有效推动沿线国家乃至世界各国实现互利共赢。通过对中国与一带一路沿线国家（中亚及俄罗斯、南亚、西亚、中东欧）开展金融合作的现状分析（包括双边本币互换与结算、各类金融机构合作等），指出当前金融合作的主要问题，提出相应的对策建议。
　　关键词：一带一路；人民币国际化；国际金融合作
　　一、一带一路给人民币支付结算带来的发展机遇
　　目前，亚洲国家大部分处于手工业化、城市化起步或加速的发展阶段，在基础设施建设方面存在巨大的资金缺口，亟需长期的资本服务。而中国的一些产业已经具有输出能力，如中国的高铁、核电、大型设备、建材生产线等已经具备国际竞争力。其可以采用人民币作为结算和计价的货币，这些都将推动人民币国际化进程。
　　二、一带一路国家与中国的金融合作现状
　　中国与中亚国家的金融合作主要体现在边贸本币结算及本币互换、设立境外金融机构两方面。
　　1。边贸本币结算及本币互换
　　开展跨境贸易本币结算既可以降低交易成本，也有利于规避美元汇率波动的影响。早在2003年，中国就与吉尔吉斯斯坦签署以双方货币作为支付结算的协定。2009年7月，中国颁布并实施《跨境贸易人民币结算试点管理办法》。2014年，中哈两国签订新的双边本币结算与支付协议。
　　2。设立境外金融机构
　　1993年，第一家中资金融机构哈萨克斯坦中国银行在阿拉木图设立。同年，中国工商银行的第一家海外分行工商银行（阿拉木图）股份公司也正式成立。2004年7月，中国国家开发银行（简称国开行）与哈萨克斯坦开发银行签署全面合作协议。截至2013年11月，中亚国家及俄罗斯的银行在新疆开设了13个人民币同业往来账户。
　　三、一带一路给人民币支付结算带来的挑战与存在的问题
　　1。宏观层面的问题
　　（1）金融市场波动的风险加剧。一带一路沿线的国家除了中国、印度、俄罗斯、土耳其这样的较大的新兴经济体之外，绝大多数是经济不发达、货币币值波动风险高、金融机构抵御风险能力弱的小国，这些国家多发货币信用与金融风险，并且通过一带一路的联结，周边国家潜在的信贷违约风险极易通过亚投行传导给我国。
　　（2）削弱货币政策的独立性。人民币国际化后，央行的货币供给不但受到国内货币需求影响，还受到国际货币需求影响，另外，来自国际的需求，不管是出于盈利、保值还是风险规避等多种目的而进行外汇交易，都会影响国内宏观调控政策的实施。
　　2。微观层面的问题
　　（1）区域金融合作仍处在初级阶段。当前，中国与一带一路沿线大多数国家的金融合作仍处在初级阶段，需要加强实质性的区域金融合作。例如，从中国与中亚国家的金融合作情况看，区域金融合作签订的合作协议较多，而建立的合作实体较少；区域金融合作大部分是双边合作，多边金融合作很少。
　　（2）各國经济发展水平及政治体制差异较大。一带一路沿线国家在经济发展水平上存在较大差异，既有经济总量大国，如中国、印度等，也有经济总量小国，如塔吉克斯坦、吉尔吉斯斯坦等。在一带一路沿线国家和地区存在多个次区域经济合作组织，其国别构成、合作范围与合作机制均存在一定差异。
　　四、解决问题的具体对策
　　1。宏观层面金融配套体制的完善
　　（1）实施控制风险措施，降低金融市场波动风险。我国需要实施控制风险的各项措施，为人民币搭建金融安全区域，从而有效降低金融市场波动风险。例如，为了我国进口商面临的风险问题，应该构建大宗商品人民币期货市场和其他的金融产品。
　　（2）为大型经济项目构建融资平台，稳定人民币汇率。针对特里芬难题，一方面，我国可以在其他国家开展基础设施建设投资；另一方面，我国应积极与世界银行、亚洲开发银行、IMF等多变金融机构合作，共同为大型的经济项目构建融资平台。
　　2。微观层面具体金融合作模式和机制的完善
　　（1）创新区域融资保障机制，发挥亚投行的引领作用。2014年10月，亚洲21个国家共同决定成立亚洲基础设施投资银行（简称亚投行），亚投行是一个政府间性质的亚洲区域多边开发机构，总部设在北京，法定资本1000亿美元，初始认缴资本为500亿美元左右。
　　（2）加快推动人民币区域化及国际化。目前，中国是世界第一货物贸易大国，也是一带一路沿线国家最重要的贸易伙伴之一，随着人民币跨境贸易结算规模的扩大，人民币的区域化和国际化水平逐步提高。在中国周边的一些国家如越南、老挝、缅甸、蒙古等国，人民币已经直接使用，中亚国家也开始广泛接受和使用人民币，人民币已经成为中国与周边国家贸易结算的重要货币。
　　五、结语
　　一带一路建设为人民币在中国周边国家流通范围的扩大提供了战略机遇。为此，要继续推进跨境贸易人民币结算，进一步推进人民币利率和汇率的市场化，推动以人民币为中心的区域外汇交易市场建设，使人民币真正成为周边国家金融市场上的借贷和投资货币，进而成为储备货币，最终实现人民币的区域化和国际化。
　　注释：
　　张晓涛，修媛媛，李洁馨。《金砖国家金融利益合作研究》。《宏观经济研究》，2014年5月。
　　赵晓斐《一带一路背景下人民币国际化问题研究》。《特区经济研究》，2016年1月。
　　赵青松。《一带一路建设下中国与沿线国家的国际金融合作研究》。《苏州职业大学学报》，2016年3月。
　　赵青松。《一带一路建设下中国与沿线国家的国际金融合作研究》。《苏州职业大学学报》，2016年3月。
　　参考文献：
　　〔1〕张晓涛，修媛媛，李洁馨。《金砖国家金融利益合作研究》。《宏观经济研究》2014年5月。
　　〔2〕郭朝先，邓雪莹，皮思明。《一带一路合作现状、问题与对策》。《中国发展观察》2016年4月。
　　〔3〕袁平，张锦灿，朱利霞。《一带一路与人民币国际化》，《宏观经济》，2015年11月。
　　〔4〕林月芬，王少楠。《一带一路建设与人民币国际化》，《世界经济与政治》，2015年11月。
　　〔5〕张晓涛，修媛媛，李洁馨。《金砖国家金融利益合作研究》。《宏观经济研究》，2014年5月。
　　〔6〕刘军梅，《中俄金融合作：历史、现状与后危机时代的前景》。《国际经济合作》，2010年1月。
　　〔7〕陈继东，赵罗红。《中巴金融合作：现状、作用、走向》，《南亚研究季刊》，2013年3月。
　　〔8〕孙鸣蔚。《一带一路对人民币国际化的影响及对策》，《经济研究导刊》，2016年第17期。